Объемы продовольствия, импортируемые Азией. Источник: Reuters
Что нужно знать
- Торговые сделки с США меняют правила игры. Обязательства стран Юго-Восточной Азии (Индонезия, Бангладеш, Вьетнам) увеличить закупки американской сельхозпродукции в обмен на снижение пошлин на их товары начинают перекраивать глобальные торговые потоки.
- США возвращают себе долю рынка в Азии. Американская пшеница, кукуруза и соевый шрот становятся более конкурентоспособными не только из-за политического давления, но и благодаря более низким ценам по сравнению с конкурентами. Это позволяет США отвоевывать позиции, утерянные в последние годы в пользу поставщиков из Черноморского региона и Южной Америки.
- Австралия — главный проигравший. Будучи крупным поставщиком пшеницы в Индонезию, Австралия может потерять значительную долю этого рынка из-за переориентации индонезийских мукомолов на американскую продукцию.
- Вьетнам — ключевой растущий рынок. Как один из самых быстрорастущих потребителей кормов для животных, Вьетнам, вероятно, значительно увеличит импорт американской кукурузы и соевого шрота, вытесняя поставщиков из Аргентины.
- Потенциал роста для Таиланда и Филиппин. Эти страны также могут стать крупными импортерами американской кукурузы, если это будет подкреплено снижением их собственных импортных пошлин в рамках торговых соглашений с США.
Индонезия и Бангладеш уже согласились на увеличение закупок в рамках соглашений, которые снизили пошлины на их экспорт в США; Вьетнам, Филиппины и Таиланд также готовы увеличить закупки кормового зерна в рамках своих сделок.
«Американские производители сельхозпродукции явно готовы укрепить свои позиции в Азии, — отмечает Оле Хоу, директор по консультационным услугам в IKON Commodities в Сиднее. — С одной стороны, давление создают торговые сделки, но с другой — не менее важны и более низкие цены на американскую пшеницу, кукурузу и соевый шрот, которые дешевле, чем поставки от конкурирующих экспортеров».
Азия — это нетто-импортер продовольствия и жизненно важный рынок для мировых поставщиков. По данным Министерства сельского хозяйства США, на Азию приходится около 30% мирового импорта пшеницы, кукурузы и соевого шрота. Потребление в регионе растет вместе с ростом населения и доходов.
Приток американских культур может снизить цены для конкурентов и увеличить их затраты на доставку зерна на большие расстояния, говорят трейдеры и аналитики. За последнее десятилетие поставщики из Черноморского региона и Южной Америки укрепили свои позиции в Азии, отняв долю рынка у США.
Продовольственный рынок Индонезии
По данным Индонезийской ассоциации производителей пшеничной муки, доля США в поставках пшеницы в Индонезию за последние пять лет сократилась почти на 50%, ее заменил импорт из Украины, России и Аргентины.
Но с июля индонезийские мукомолы закупили около 250 000 метрических тонн американской пшеницы, по словам двух сингапурских зернотрейдеров. Ассоциация тогда подписала меморандум о взаимопонимании по закупке 1 млн тонн американской пшеницы ежегодно в рамках торговых переговоров для получения более низких пошлин. В 2024 году США продали Индонезии 693 000 тонн.
«Цены являются ключевым фактором, так как это будут частные сделки мукомолов, но получить миллион тонн американской пшеницы для нас не будет проблемой», — сказал представитель ассоциации, отказавшись назвать свое имя, поскольку не был уполномочен общаться со СМИ.
Австралия поставляет около четверти пшеницы в Индонезию и может потерять несколько сотен тысяч тонн продаж, отметили три австралийских зернотрейдера, хотя экспортеры, расположенные дальше, могут пострадать больше. В 2024 году страна экспортировала туда 3 млн тонн, сообщило статистическое бюро страны.
«Если продажи австралийской пшеницы в Индонезию или Бангладеш сократятся, эта пшеница, вероятно, окажется в более отдаленных местах», — сказал Тобин Гори, основатель консалтинговой компании по сырьевым товарам Cornucopia в Австралии.
Сделки с Вьетнамом
30 июля чиновник министерства продовольствия в Дакке сообщил, что Бангладеш одобрил импорт около 220 000 тонн американской пшеницы. 20 июля Бангладеш обязался импортировать 700 000 тонн американской пшеницы ежегодно для укрепления торговых связей. В 2024 году объем закупок был практически нулевым.
Вьетнам, один из самых быстрорастущих рынков кормов для животных, вероятно, будет импортировать американскую пшеницу, кукурузу и соевый шрот, говорят сингапурские трейдеры. В июне министерство сельского хозяйства Вьетнама заявило, что фирмы подпишут меморандумы о взаимопонимании о закупке американской сельхозпродукции на $2 млрд, включая пять соглашений о покупке продукции из Айовы на $800 млн, в том числе кукурузы, пшеницы, сухой барды и соевого шрота.
Аргентина в настоящее время является ведущим поставщиком зерна во Вьетнам, на ее долю приходится более 50% импорта кукурузы и 65% импорта соевого шрота за последние пять лет. По данным USDA, Вьетнам увеличил закупки американской кукурузы на маркетинговый год 2024/25, который заканчивается 31 августа, закупив 1,1 млн тонн, и еще 19 051 тонна должна быть доставлена к концу месяца.
На маркетинговый год 2025/26 вьетнамские импортеры забронировали 134 000 тонн, по сравнению с всего лишь 2 000 тоннами, забронированными в это же время в прошлом году на период 2024/25.
Таиланд и Филиппины
Таиланд и Филиппины также могут стать ключевыми импортерами американской кукурузы, считают два сингапурских трейдера.
Один из трейдеров сказал, что закупки, связанные с торговыми сделками, могут привести к тому, что Таиланд закупит более 1 млн тонн американской кормовой кукурузы, исходя из того, что потребуется для замены их текущих закупок кормовой пшеницы из Черноморского региона и кормовой кукурузы из Азии.
Закупки кукурузы на Филиппинах могут быть выше, так как им необходимо заменить 3,3 млн тонн кормовой пшеницы, хотя их закупки будут зависеть от снижения тарифов на кукурузу, сказал трейдер. В июле, после того как обе стороны объявили о торговом соглашении, старший экономический и торговый советник президента Филиппин Фердинанда Маркоса-младшего сказал, что пошлины на импорт из США кукурузы, риса, сахара, рыбы, свинины и курицы не были отменены.
После объявления о торговом соглашении с США 1 августа министр финансов Таиланда заявил, что страна будет импортировать до 2 млн тонн американских соевых бобов. Однако дальнейших подробностей о закупках сои в Таиланде не было.
«Прошли продуктивные торговые переговоры, которые предоставляют США возможность укрепить свой доступ к рынкам в нашем регионе», — сказал Тимоти Ло, региональный директор Совета по экспорту сои США по Юго-Восточной Азии и Океании. «Мы ожидаем более высокого спроса на американскую продукцию, такую как соевый шрот и другой американский сельскохозяйственный экспорт в Юго-Восточную Азию».
Некоторые американские сельскохозяйственные продукты конкурентоспособны по цене с другими регионами. На этой неделе американская мягкая белая пшеница предлагалась по цене около $280 за тонну на условиях стоимости и фрахта (C&F), что соответствует цене на аналогичную по качеству черноморскую пшеницу.
Американская кукуруза примерно на $10-15 за тонну дешевле южноамериканской, в то время как американский соевый шрот на $5 дешевле, чем у конкурирующих поставщиков, по словам одного из сингапурских зернотрейдеров.
Таким образом, политические договоренности, подкрепленные ценовой конкурентоспособностью, позволяют США активно возвращать себе статус ключевого поставщика сельхозпродукции в Азию, что приводит к значительной перестройке устоявшихся торговых связей и создает проблемы для их традиционных конкурентов.
Подготовлено Profinance.ru по материалам Reuters
MarketSnapshot - ProFinance.Ru в Telegram
По теме:
Рост урожайности улучшает прогноз урожая пшеницы в России в сезоне 2025–2026
