18+
Кабинет
Котировки
Web Online
Графики
Web Online
Архивы
Новости
Статистика
Форум
Telegram





23.06.21 17:44

Корреляция между акциями и облигациями вернулась в отрицательную территорию

Недавний рост трежерис способствовал возвращению корреляции между американскими акциями и облигациями в традиционную отрицательную территорию. В этому году она достигала рекордно высокого значения с 1999 года и несколько месяцев подряд оставалась положительной.

FIG.1

   График 1-месячной корреляции между S&P 500 и трежерис. Источник: Bloomberg

Недавний рост трежерис способствовал возвращению корреляции между американскими акциями и облигациями в традиционную отрицательную территорию. В этому году она достигала рекордно высокого значения с 1999 года и несколько месяцев подряд оставалась положительной.

В последние пять лет этот индикатор в основном находился ниже нуля.

Данные события сильно осложнили жизнь любителям стратегии «паритета рисков» («risk parity») и держателем самых популярных портфелей 60/40, которые на 60% состоят из акций и на 40% из облигаций. Высокая корреляция между этими классами активов означала, что акции не страховали инвесторов в случае снижения облигаций и наоборот.

В мае Bloomberg объяснил резкое усиление положительной корреляции между акциями и облигациями инфляционными страхами.

MarketSnapshot - Новости ProFinance.Ru и события рынка в Telegram

По теме:

Пути акций и облигаций расходятся все сильнее

Облигации страхуют от падения акций меньше чем в половине случаев

Корреляция реальной доходности показывает, что акции застряли в опасной зоне

Слабая корреляция внутри SP 500 предупреждает о рисках обвала рынка акций

SP 500, Dow и Nasdaq показывают вторую наихудшую корреляцию с 2001 года

Подпишитесь на ProFinance.Ru в Яндекс.Новости, в Яндекс.Дзен, в Google Новости.


Последние новости:

23.06.21 14:28  |  Glencore: Китай не сможет долго сдерживать рост цен на сырье 24.06.21 10:35  |  Банк Англии: как поддержать восстановление на фоне инфляции
Комментарии (всего 0)
 

Новости рынка


 
  О компании -

Редакция · Реклама · Контакты

 
Графики и котировки Forex / Форекс -

Котировки · Котировки онлайн · Графики · Графики онлайн · Информеры - Курс валют ЦБ и Форекс

Быстрый переход

Котировки валют · Курс доллара к рублю · Курс евро к рублю · Курсы валют к рублю · Котировки акций · Нефть · Золото · Биткоин · Нефть Urals

Аналитика и прогнозы Forex / Форекс -    

Архив новостей валютного и фондового рынка · Архив экономических новостей и событий

Сообщество форекс - трейдеров -  

Форекс Форум

Новости и аналитика рынка валют Forex / Форекс, фондовых и сырьевых рынков на ProFinance.Ru - Copyright © 1995 - 2021 ПроФинанс.ру.
Редакция · Реклама на сайте ·